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2022年4月15日

羅耕 財經DNA

量寬無損曲線斜率

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美國10年和2年期債息倒掛成為一時熱話,敝欄早前已剖析了這非上佳衰退指標,比較30年期和3個月期的才是。 然而,這長短息差倒掛會否是由聯儲局主要買長債的量寬所造成呢?現在縮表會否一切倒轉,由倒掛變不倒掛呢?這要先看聯儲局持的短、長債相對比例。 把聯儲局所持1年以上至5年剩餘期限之債佔比,減去5年以上 ...

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